DRAGHI BRAUCHT DAS
GELD DER BANK-KUNDEN IN ZYPERN
Via Deutsche
Wirtschafts Nachrichten
Für die
EUROPÄISCHE Zentralbank geht es in der ZYPERN-Krise auch um das eigene
Überleben: Der Großteil der Staatsanleihen von ZYPERN sind bei der EZB als
Sicherheiten hinterlegt. Sie machen ein Drittel des Eigenkapitals der EZB aus.
Geht ZYPERN pleite, wankt die EZB.
Viele
Beobachter fragen sich, warum die Euro-Retter im kleinen ZYPERN nicht dasselbe
machen wie in GRIECHENLAND: Dort gab es einen Schulden-Schnitt für die
Investoren in griechische Staatsanleihen. Beim ZYPERN-Deal bleiben die
ZYPRIOTISCHEN Staatsanleihen außen vor: Sie sind nicht vom Haircut betroffen.
Auch die Bond-Inhaber von Banken-Anleihen werden nicht zur Kasse gebeten.
ZYPERN GEHÖRT LÄNGST NICHT
MEHR SICH SELBER, SONDERN DER EZB
Hintergrund:
DE FACTO LOSS OF SOVEREIGNTY: CYPRUS MAKES BIG CONCESSIONS FOR
BAILOUT (via Der Spiegel )
http://geopoliticsrst.blogspot.com.ar/2013/01/cyprus-under-claws-of-imf.html
EU - ZYPERN - GENERALPROBE
http://geopoliticsrst.blogspot.com.ar/2013/03/eu-zypern-generalprobe-erfolgreiche.html
EU - ZYPERN - GENERALPROBE
http://geopoliticsrst.blogspot.com.ar/2013/03/eu-zypern-generalprobe-erfolgreiche.html
Der Grund
ist einfach: Der überwiegende Teil der Staatsanleihen ZYPERNS sind bei EZB als
Sicherheiten hinterlegt. Die Papiere wurden bei der EZB als Pfand für neue
Schulden hinterlegt. Das heißt: ZYPERN gehört längst nicht mehr sich selber,
sondern der EZB.
Für die
Bank-Anleihen hat ZYPERN eine Staatsgarantie ausgesprochen: Gehen die Banken
pleite, hat ZYPERN für die Anleihen der beiden größten Banken eine Garantie
gegeben. Das bedeutet: Wenn eine der Banken pleitegeht, steht der Staat für die
Schulden gerade.
Es gibt zwar
keine offiziellen Zahlen. Mark Grant von Out of
the Box schätzt jedoch, dass bei der EZB Papiere im Wert von 11,6 Milliarden
Dollar aus ZYPERN als Sicherheiten hinterlegt sind.
ZYPERN-PLEITE WÜRDE DAS
EIGENKAPITAL DER EZB DRAMATISCH REDUZIERT
Im Klartext:
Das Schlimmste für Mario Draghi wäre eine Staatspleite in ZYPERN. Dann hätte
die EZB einen Verlust von etwa 12 Milliarden Dollar. Das gesamte Eigenkapital
der EZB betrug nach Berechnungen von Hans-Werner Sinn etwa 31
Milliarden Euro. Mit einer ZYPERN-Pleite würde das Eigenkapital der EZB
folglich dramatisch reduziert.
Über Target 2 ist das natürlich auch
ein Thema für die Bundesbank: Im Falle eines Verlustes müssten die EUROPÄISCHEN
Staaten frisches Kapital in die EZB pumpen. Für DEUTSCHLAND wären das immerhin
vermutlich etwa 3 Milliarden Euro. Alle anderen Euro-Staaten müssten den Rest
aufbringen.
Im Unterschied
zu den Target 2-Salden handelt es sich hierbei um reales Geld. Das muss
aufgebracht werden.
Hier zeigt
sich, welch gravierende Bedeutung ein solch kleines Land wie ZYPERN haben kann.
Was geschieht, wenn ein großer Staat einen Crash hinlegt, kann man sich leicht
ausmalen.
Dieses
Szenario fürchtet Mario Draghi wie der Teufel das Weihwasser. Er muss sich an
seine Ankündigung halten, alles zu tun, um den Euro zu retten.
ZYPERN ZUM RECHTSBRUCH
GEZWUNGEN
Daher
unternehmen die Euro-Retter tatsächlich alles, um den Inhabern von Bank-Konten
in ZYPERN das Geld abzunehmen. Denn ihre Guthaben sind reale Sicherheiten, auf
die EZB dann zugreifen kann. Die
Staatsanleihen sind faktisch nicht mehr zu gebrauchen.
Das
Schneeballsystem ist daher an einem Punkt angekommen, wo alle Schranken
niedergerissen werden: Die Zwangs-Abgabe hat keinerlei rechtliche Möglichkeiten
für die Konto-Inhaber. Die Insolvenz einer Bank unterläge dagegen zumindest
einem vorhersehbaren rechtlichen Prozess – auch wenn die Chancen für die Kunden
minimal sind, etwas von ihrem Geld wiederzusehen.
Auch die
Kapitalverkehrs-Kontrollen in ZYPERN sind ein klarer Bruch des europäischen
Rechts. In den Verträgen von Maastricht ist die Errichtung von
Kapitalverkehrs-Kontrollen ausdrücklich untersagt. Nun wird ZYPERN zum
Rechtsbruch gezwungen.
Aber jeder Rechtsbruch ist für Mario
Draghi und die Euro-Retter weniger schlimm als das Zerbrechen des Euro. Fliegt
das Euro-System auseinander, bleiben alle Gläubiger auf ihren Target
2-Forderungen sitzen. Im Falle DEUTSCHLANDS sind das astronomische Summen.
Aus dieser
Perspektive ist der organisierte Bank-Raub in ZYPERN das kleinere Übel.
Mario-Draghi und die Euro-Retter kämpfen auf ZYPERN nicht für das kleine Land. Sie
kämpfen um das eigene, nackte Überleben.
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